首先，美国的农业运作和中国并不一样。美国农场不分大小，目前主要以订单农业为主，也就是农场主在春天播种的时候，就已经将收获卖掉了。如果没有订单和收购合同，那么农场主就要承担巨大风险。确实有农场有部分，其实极少部分，确实是没有订单的生产，如果赌对了，比如粮价大涨，这就是风险收益。当然，像今年这种现货价格跌的没法看的情况，农场主就会有亏损。

目前的情况是：大部分农民今年的收益不会受到太大影响，影响的是下一年。下一年和粮商签合同的时候就没有今年这么好的价格了。当然，退一步，如果农民觉得不划算，可以改种玉米和小麦等。（大豆和玉米的价格有些联动，这里就不展开说了）

第二，2025年是全球大豆的丰收年。今年年初，由于风调雨顺，巴西和阿根廷的大豆大丰收，单位面积产量比正常年份高了7%，再叠加种植面积的增加，总收获比去年同期高了9%。结果没想到到了今年秋天，北美的大豆也在风调雨顺的情况下大丰收。作为一个需求和供给相对平衡的大宗农产品，今年的两次大丰收，打破了供需平衡，这才是导致目前现货价格大跳水的最主要的原因。当然，最大买家中国的需求在疫情之后就趋于疲软，也是一大原因。

第三，粮商。你不会以为中国去巴西和阿根廷，一家农场一家农场的去谈收购吧？中国不管从北美买还是从南美买大豆，都逃不开和ABCD这四大粮商打交道。ABCD中，A和C是正宗的美国公司，D是法国公司，但是在加拿大也有不小的业务。这里面的B，邦吉就是发源于阿根廷和巴西的大粮商，但是这家公司在上世纪七八十年代，由于各种原因，将总部迁到了美国纽约。尽管总部迁移到了美国，在纽交所上市，但是主要业务一直在南美。中国就算在巴西阿根廷买大豆，也是从一家美国公司手里买。往年中国减少从美国购买大豆，买南美大豆只不过是大粮商内部之间匀货而已，左手倒右手。但是结合上一点，今年大丰收，这种填填看的游戏玩不下去了。

第四，为什么在宣传美国种大豆的农民要破产了呢？不管是美国媒体还是希望赢两次的中国媒体都在说这个事情。原因很简单，这些大粮商想跟政府要补助！今年大丰收，多余的大豆就积压在粮商的手里，现货卖，亏本。留着来年再看，仓储成本也很高。他们除了大豆，还有很多很多其他业务，每年都是大赚特赚，今年在大豆业务上亏了一些，就想让政府补助。很显然，这很难说动广大选民。那就挑几个农场做典型，以补贴农场的名义，更能让大众接受。

综上几点，不管是南美或是北美，2026年的大豆播种面积都会降低。可能需要一到两年的时间，大豆就会回到供需平衡的状态。假如气候再来凑热闹，有自然灾害的情况下，只需一年，大家就会看到大豆行情一飞冲天的情况。

既解决了大豆市场固定、出口困难的问题，又解决了美国大麻供应不足、非法走私的问题，一举两得。

供应充足了，美国精神粮食走私的问题也顺利解决了，

还能增加税收收入的，

大赢特赢，

赢麻了！

破产的豆农为了还债，把地贱卖给Acretrader农田投资公司

Acretrader农田投资公司有个股东叫Narya基金

Narya基金的创始人是JD万斯

JD万斯是美国副总统，MAGA选的

生命，这样的旅程，要用多少泪水来完整……

前几天，有人拍到了美国财长贝森特的一条短信，短信是来自美国农业部长，内容被人识别出来并翻译如下

提醒一下，我还在收集更多信息，但情况非常不幸。昨天我们救助了阿根廷，结果阿根廷取消了谷物出口税，以更低的价格卖给中国，而这本应是我们的销售窗口。正因如此，美国大豆价格持续下跌，而这会让中国对我们拥有更大的筹码！

阿根廷的米莱确实不地道，前脚刚从美国拿了援助，后脚就降低了大豆出口关税挖美国墙角，虽然后来迫于美国压力又恢复了，但是小道消息说阿根廷就准备了70亿美元的货，已经全部卖完了才恢复的

米莱能玩这一手，反应出美国已经中枢失调了，美国最大的问题就是特朗普他自己，米莱拍个马屁特朗普就给钱，完全不管米莱怎么还钱。连一个小白都知道，阿根廷特产大豆牛肉，美国也特产大豆牛肉，阿根廷总不能向美国出口大豆牛肉吧，所以只能出口东大，但是出口东大又抢了美国生意，所以美国农业部长又叫起来了

我估计特朗普是真没这种常识，他做各种决策纯靠自己好恶，他之前制裁巴西也是，完全莫名其妙，纯为自己好哥们索博纳罗。美国豆农摊上这种总统算是倒八倍血霉了，不过也不怨别人，美国农民红脖居多，他们自己选的嘛

不买大豆能玩死特朗普吗？

摘要：

一、“不买美国大豆”是完全清零吗？

二、大豆对特朗普是一张什么牌？

三、特朗普对于“拯救大豆”都有哪些招？

四、这张牌用到什么程度最有效？

正文：

一、“不买美国大豆”是完全清零吗？

不是“绝对清零”，但已无限接近“事实清零”。

2025年5月起，中国进口商就再未下达任何新增的美国大豆订单；截至9月底，四季度应季美豆采购量为“零”，这是近30年来首次出现整个出口季缺席中国订单的情况。

上半年（1–7月）中国还买了约1,650万吨美豆，占同期总进口量的33%，同比甚至还有30%以上的增幅，属于履行旧合同和提前锁价货源。但从8月开始，连这些“补单”也消失了；8月仅进口42万吨，9月官方预报为“0”，10–12月已预订的约1,200万吨全部转向巴西、阿根廷。

海关最新数据：2025年1–8月累计进口7,331万吨，其中美豆份额已跌到22.8%，巴西升至71.6%；而去年同期美豆份额尚有35%。

行业一致预期：除非中美立刻达成取消高额关税的协议，否则2025年9–12月中国进口3,500万吨大豆里，3,450万吨来自南美，美豆将持续“零采购”至2026年上半年。

所以，中国没有把“买美国大豆”正式清零，但自5月起“事实暂停”、8月起“海关到港近于零”，且未来四个月内看不到恢复迹象，已属于“战术性清零”状态。

二、大豆对特朗普是一张什么牌？

基于已有数据，美国约有 50万豆农，2025/26年度大豆总产量约 43亿蒲式耳（合1.17亿吨），整个大豆产业链年均贡献GDP约 1,240亿美元，占美国GDP约 0.6%。这一群体集中在“铁锈带”和中西部摇摆州，是特朗普2016和2020年胜选的关键票仓之一，因此被称作“必须守住的阵地”。

对特朗普来说，大豆和豆农是一张“选举王牌”，也是一张“谈判筹码牌”，但2025年这张牌已经砸在手里，变成了烫手山芋。

1、为什么是“选举王牌”？

地理集中：大豆带（艾奥瓦、伊利诺伊、明尼苏达、内布拉斯加、印第安纳）合计占全美大豆产量60%，正是特朗普2016、2020年获胜的“摇摆州+红州”组合。

选民结构：50万户豆农背后连着种子、运输、仓储、农机、社区银行等整条乡村经济链，一张选票往往等于一户农场主全家+雇工+上下游的5–7张选票。

政治动员力：农业游说团体（美国大豆协会、谷物委员会）传统是共和党金主，能在党内初选中“一呼百应”，2018年贸易战期间就迫使特朗普掏出280亿美元补贴救急。

2、如何被当作“谈判筹码牌”

特朗普的逻辑是“中国离不开美国大豆，所以用断供大豆换关税让步”。

这个逻辑听来就是不靠谱的，怎么会有人威胁不给甲方爸爸卖货呢？

2018年他把大豆列入关税清单，就是赌中国会因“蛋白缺口”低头。结果砸了。

他想拿着来捅东大的刀转回去捅到了自己。逼着特朗普又威逼利诱中国买大豆。

2025年8月第四轮经贸谈判前，他又要求中国大豆采购必须翻四倍，否则威胁对中国稀土磁铁加征200%关税。

这就造成了现在的结果：中国5月起事实停购，9月收获季订单直接归零，巴西、阿根廷订单创纪录，美国粮仓爆满、价格跌破种植成本，农业州议员公开倒戈：“再这样明年不投共和党”。

这边都是在打太极，顺着特朗普的思路走，最后特朗普自己搞死了自己。

3、2025年为何变成“烫手山芋”

中国把进口依存度从2018年的33%压到今年的22%，且通过低蛋白饲料技术把豆粕需求再降15%，南美供应体系已完全补位。

距离2026年中期选举还有一年，豆农违约率、农机拍卖率飙升，传统票仓出现“抗议投票”迹象。

特朗普原来想的非常美，想拿大豆订单换中国取消稀土管制，但中国这边不要大豆了。五角大楼报告显示美军稀土库存只够3个月，反过来推销大豆又变成特朗普的政治包袱。

两头吃瘪。

三、特朗普对于“拯救大豆”都有哪些招？

面对中国2025年迄今“零采购”的尴尬局面，特朗普也不是没有牌来应对。他可以动用的工具主要包括：

1、关税豁免杠杆：取消或降低对中方部分商品的惩罚性关税，换取中方恢复采购。这实际上是偷鸡不成蚀把米，对特朗普来说是最难受的。

2、追加财政补贴：参考2018–2020年280亿美元“贸易援助”，为豆农提供差价补贴或仓储补贴。

3、启动“粮食换援助”计划：通过PL-480等法案，把过剩大豆以援助形式输往发展中国家，间接减少库存。

4、加速生物燃料强制掺混：提高可再生燃料标准（RFS）对豆油的掺混比例，把过剩大豆转向国内生物柴油产业链。

5、汇率与出口信贷：压低美元汇率+通过CCC出口信贷担保，给第三国（墨西哥、越南、埃及）提供低息贷款，让它们“代购”美国大豆。

不过，这些工具要么需要国会拨款，要么会推高国内食用油价格或激起下游产业反弹，且短期内难以完全弥补中国年均2,500万吨的巨量需求。

一个字：难！

四、这张牌用到什么程度最有效？

八个字：留点念想，藕断丝连。

具体节奏可以拆成三步走、五个霸王条款，让美国豆农始终闻到香味却吃不到饱，逼特朗普先出牌。

三步走节奏是这样的：

第一步（已做完）——急冻贴封条：

5月起零新增订单，9月到港归零，给美豆现货、期货同时贴上封条。

效果：CBOT美豆11月合约跌破10美元/蒲式耳，农场净亏30美元/英亩，特朗普被迫在8月谈判桌主动提出“采购翻倍”交换条件。

第二步（现在就可以做）——“放风提条件”：

10月中旬巴西港口排队30天、CNF升水120美分/蒲式耳时，中国官媒放出口风“只要美方取消301关税中剩余1200亿美元清单，可立即恢复100–150万吨美豆采购”，但不签长协、不留船期。

就是这么豪横任性，放个风让美豆瞬间拉升30–40美分，农户把现货囤起来等更高价，结果12月南美豆到港后价格再被砸回去，让豆农又被泼一瓢凉水，对特朗普的恨又多一些。

然后呢？提出来把“是否采购大豆”取决于你特朗普是否豁免关税？这样把皮球再次踢给特朗普——要选票就得先让步，否则就继续囤着。

第三步（2026年1–3月）——“期权式签约”：

利用南美季节性供应断档（巴西2月雨季、阿根廷干旱），用“不可撤销信用证+延迟定价”方式，先锁定300–400万吨美豆，但合同里加一些霸道甲方的任性条款：

如果美方在90天内取消对华高科技出口额外许可证限制，合同价可上浮50美分/蒲式耳；

如果不取消，中方有权按市价-80美分转售给第三国，美方不得索赔。

拿出那种甲方爸爸的蛮横和刁钻，把订单做成带政治条件的期权大饼，让豆农既能闻到大饼香，又不能完完全全吃到大饼，逼特朗普在国会、内阁里先替中国跑腿。

五个霸王条款是什么呢？

1、船期：永远只买“远期船期”，不买“即期船期”，让美西港口空等，仓储费用转嫁给美方。

2、融资：用国际大行背对背信用证，把违约风险留在美国出口商身上，中方银行零敞口。

3、价差：国内DCE盘同步做空豆油、做多豆粕，把进口大豆的压榨利润锁在150元/吨以上，无论特朗普是否让步，中国油厂都稳赚。

4、舆论：采购消息由“行业自媒体”先放，再让外交部回应“请向主管部门了解”，保持“官方不背书”的回旋余地。

5、留备胎：继续签巴西“2月–6月”新增1000万吨框架合同，给外界“南美供应充足”的心理锚，压制美豆溢价空间。

当然，药方开出来以后，离开剂量谈配方都是耍流氓。像伟哥少用一点点就是治心脏病的，稍微剂量大一点就可以治阳痿。所以上面“留点念想，藕断丝连”的最佳剂量是什么呢？

1、年度总量：把美豆份额压在15%以下（约500–700万吨），既让美国出口商“饿不死”，也“吃不饱”。

2、采购窗口：只集中在每年1–3月、11–12月两个“南美断档”月，其他月份能清零就清零，表现好就给一点订单。

3、合同性质：70%用“延迟定价+政治条件”期权合同，30%用“可转售”背对背合同，不留长协，不给特朗普拍照签字的机会。

4、舆论带节奏：保持“每月一次小道消息，每季一次官方否认”，让豆农始终处在“再等等，也许下周就涨价”的焦虑中，把选举压力持续传导给特朗普。

只要这套又吊着又打着的PUA打法循环两到三次，美国农业州就会出现自相矛盾的声音：

农场主：要求白宫赶紧让步换订单；

国内炼油、养殖企业：抱怨政府“为了面子牺牲农民”；

国会共和党：怕丢席位，反过来逼特朗普在高科技出口、关税清单上松口。

中国不用额外付出代价，就能把大豆变成悬在特朗普头上的达摩克利斯之剑。

想想都觉得有意思。

这个是在用宣传自欺欺人。2024年，中国从美国进口大豆，2213万吨。2024年，美国大豆产量，1.19亿吨。从2024年中国进口美国大豆的总量占美国大豆总产量的17%不到。

美国大豆的最大买家是美国国内2024年，美国国内消耗一亿吨大豆。

中国买巴西大豆不是从今年才开始的，已经有至少快20年的时间了。

要让特朗普的关税神话破灭。

孟山都和四大粮商操纵大豆价格的时候，没想到会有这一天吧？

齐纨鲁缟,买鹿制楚,买狐降代。

微管仲，吾其被发左衽矣。——《论语·宪问》

可惜这通缩了这么久， 便宜了出口商和老外

大豆营养很高，大豆粉混合玉米淀粉做的面包口感更好，非常适合制作成“一元面包”。

甜甜圈和流浪人口，还有监狱需求量巨大，美国可以真的供应了，堵住早些年花钱雇佣公知群吹牛的悠悠众口。

所以对美国来说，反而是好事，出口转为内部消化，不会影响美国人呼吸新鲜空气。

阿根廷突然停了出口关税一星期，阿根廷大豆一下子便宜了3美元，东大哐哐拉走了30船，然后关税瞬间恢复了

我只能说，红脖子配得上他们的苦难，自己约的炮，自己好好地打吧

二十年前美国不是已经赢得大豆战争了吗？

当初可真是一步摧毁了中国的大豆产业。

三十年河东，三十年河西！

我只有一个问题…合着你美利坚真是个农业国家？种那么多大豆连食用油都要从中国进口？？

第一个故事，在中亚和俄罗斯种大豆。过去，中亚和俄罗斯也种过一些大豆，但总体上规模非常小，主要是这边的气候，无霜期短了一点，而且在品种上仍然是非转基因大豆，因此产量低，效益差。本世纪初，提出了“土地密集型农产品”和“劳动密集型农产品”两个概念。在当时的条件下（包括各种农产品的单产水平），我国需要进口“土地密集型农产品”折合成耕地面积，大概是7-9亿亩。这个规模的耕地自己能不能解决呢？显然是无法解决的。那我们又不能进口劳动密集型农产品，因此也就必须进口土地密集型农产品，只有这样，才能解决一些供应短缺的风险——我说的是风险，而不是具体的供求。

这样，我们就开始在中亚俄罗斯试验种植大豆。大豆在国际上的单产，大概是180公斤每亩，我国的进口量大概是5亿亩耕地。

2008前后，在哈萨克斯坦发生了一个反对土地出售的大游行。因为有中国公司开始在哈萨克种植大豆。当时哈萨克开始试验140个大豆品种，而且也在研究大豆收割机的问题，其政府也与中国的公司签订了农业开发的文件。后来因为这个游行，这件事也就基本上暂缓了。后来有消息称，这次流行幕后的推动者，很可能就是美国的公司。

这个故事讲的是我们在二十年前，就对这个问题有了解决方案。

第二个故事，我们有许多人都在问：为什么中国是铁矿、石油等工矿产品的最大进口国，以及是大豆、棉花等农产品的最大进口国，却要通过美国的期货市场来采购呢？这里面涉及一个产品的国际定价权问题。

大家知道，国家贸易与公司贸易，是两个非常不同的概念。我国这些大宗进口产品，多数是国家贸易形为，而不是公司贸易行为。

那么国家贸易行为会有什么不足呢？根本的风险，就是不能产生长期的市场预期。它既不是一个合格的外国期货市场的参与者，也不能成为合格的国内期货市场的参与者，因为，执行国家贸易行为的几个公司，都必须执行国家的意志。因此，再大的进口量，也影响不了国际市场的价格（或者说，进口价格越高，对进口公司的利润越有利）。

那国际市场的大豆是怎么一回事呢？大家知道，在粮食领域，国际上最著名的是ABCD四大公司。我曾经说过，美国的大豆进不来，但美国公司的大豆必须会进来。因为巴西也好，阿根廷也好，他们的大豆大部分是由美国公司种植或控制的。所以今年就发生过若干起美国大豆通过南美、越南转口进来的案件。

这个故事是讲，即使到了今天，在关于价格形成机制上，我们还没有动手。而这个问题其实比单纯的进口（量）更具意义，也更具斗争性。

怎么这么像四大粮商的手笔呢？四大粮商就是通过操作粮食价格，消灭本土种植业，达到掌控市场的目的。如今我国大豆产业已经摆了，虽然这两年已经有所突破但是距离农业发达还有一段距离，还是大规模依赖进口。

既然你四大粮商可以操纵市场来达到控制区域的目的，那作为全世界最大的粮食进口国，我们为什么不能把劣势当优势打呢？我们被迫大量进口大豆，同时也养出了一个个大肥羊，现在是杀羊的时候了，我们联合一些农业国家向美国反向倾销大豆也是指日可待了。

美国政治家愚蠢啊 中美是世界上经济政治最互补的国家，美国人的芯片 粮食 肉类卖到中国 中国的工业品卖到美国 美国研发技术拿高毛利 中国人迅速跟进打下价格后 又卖给美国人 反逼着美国技术进步

美国和中国在一战二战都是盟友，在朝鲜战争虽然是敌人，但南北分治的结局对双方比对朝韩有利多了。两国虽然表面上敌对，但其实是对方最大贸易伙伴（很多转口贸易最终地点是对方）。两国领土不接壤，没有任何领土争议！

不如尊为东西两帝，瓜分印欧俄，东帝取西伯利亚 恒河平原，西帝取巴黎柏林莫斯科。

▋中国制造业仓库不也爆满吗？最大买家美国缺转购东南亚商品 ▋大豆谈判应该跟这一起谈吧。不过不可能因为本来那也是为了平衡贸易。永远不可能美国买多少商品，中国就买多少大豆。

其实不买美国大豆就是我们的筹码嘛。

其实美国也吃得消的。人家也是个大国，也有韧性，也不是草莓农民。

这么多大豆美国人自己吃了搞内循环啊笨蛋！